💡 L'Importance de la Diversification / 🔎 Zoom sur les ETFs

Édition n°3 - 27/09/2023

Je t’espère en belle forme et bienvenue aux nouveaux abonnés !

Pour cette édition, voici le menu :

• 💡 Le concept financier : la Diversification : Bien ou pas Bien ?

• 🔎 Le produit financier : les ETFs ou “Trackers”, outil au service de la Diversification ?

On visite tout ça ensemble!

⏱️ Temps de lecture : ~ 7 min 30

C’est parti ! 🤗

La Diversification est une stratégie d'investissement qui vise à répartir le capital investi dans différents types d'actifs afin de minimiser les risques associés aux fluctuations du marché.

Rien de bien nouveau, la logique est de “Ne pas mettre tous ses œufs dans le même panier".🐔

C'est un aspect fondamental de l'investissement qui va largement déterminer où et comment placer son argent.

Pas d’inquiétude, explorons cela ensemble 👇

Pourquoi est-ce important ? 🧐

Lorsque tu investis dans un seul actif ou un seul type d'actif, ton investissement dépend fortement des performances de cet actif.

Si cet actif ou secteur économique est en difficulté, ton investissement peut subir de lourdes pertes. 🤯

Alors qu’en diversifiant, tu répartis ces risques sur plusieurs actifs ou secteurs. Si l'un d'entre eux performe mal, les autres peuvent compenser cette contre-performance.

Exemple:

Pendant la pandémie 🦠 , les actions des secteurs du voyage et de l'hôtellerie ont chuté fortement. En revanche, les actions technologiques (ex: Zoom, merci télétravail) et de santé ont bien performé.

Les types de diversification❓

Il y a, selon moi, 4 types de diversification 🍀:

1. Diversification par type d'actif : Consiste à investir dans différents types d'actifs comme les actions, les obligations, l'immobilier, les matières premières, etc. Certains actifs ont des comportements opposés sur le marché.

2. Diversification géographique : En investissant dans différents marchés ou régions du monde, tu te protèges contre les risques spécifiques à une région (ex: guerre, sécheresse etc.).

3. Diversification sectorielle : Investir dans différents secteurs économiques (technologie, santé, industrie, services, etc.) permet de ne pas être trop exposé aux fluctuations d'un seul secteur.

4. Diversification temporelle : Personne ne peut prévoir à coup sûr l'évolution des marchés (pas de boule de cristal 🔮). En investissant régulièrement, que ce soit chaque mois ou chaque trimestre, tu lisses ton point d'achat. Ainsi, tu ne mets pas tous tes œufs dans le panier du "moment parfait". C'est comme étaler ton investissement pour éviter les mauvaises surprises, car tu achètes à différents prix tout au long de l'année.

Avantages de la diversification 💪

Réduction des risques : En diversifiant, tu réduis le risque d'un mauvais investissement.

Potentiel de rendement : En étant exposé à différents actifs ou secteurs, tu as une chance d'être investi dans des domaines qui performe bien, équilibrant ainsi les domaines qui pourraient ne pas avoir de bons rendements.

Sérénité : un facteur qu’on oublie souvent, mais ne pas être stressé par ses placements, ça n’a pas de prix !!

La contrepartie de la diversification : Sacrifier les gros gains potentiels 😵

La diversification vient avec une contrepartie : elle limite les gains potentiels.

En investissant largement, on dilue son exposition. Cela signifie que si un de tes investissements réalise une performance exceptionnelle, l'impact global sur l'ensemble de ton portefeuille sera faible, car ce gain est "réparti" parmi de nombreux autres investissements.

Bon après, mettre tout son patrimoine dans une action “prometteuse”, n’est pas forcément le choix le plus éclairé 😄 , car on ne sait pas si cette action sera performante ! Je suis un fervent défenseur de la diversification.

Conclusion:

La diversification, qu'elle soit spatiale (les points 1 à 3), temporelle (point 4) ou les deux, est une stratégie éprouvée pour gérer et réduire les risques liés à l'investissement.

Elle ne garantit pas forcément de meilleurs rendements, mais elle vise à créer un équilibre entre la recherche de rendements et la protection contre les imprévus.

Par contre, c’est une stratégie qui apporte de la sérénité, que tout le monde comprend et c’est primordial de s’approprier sa stratégie d’investissement ! Pour moi, cela n’a pas de prix ! 🛌🛌

Les ETF sont devenus les ROIs de la gestion passive. Je tente un jeu de mot car ROI signifie aussi Return On Investment …🙊

La Logique ? Au lieu d'essayer de battre le marché, ils se contentent de le répliquer. Cette approche simple, mais efficace, est particulièrement attractive pour de nombreux investisseurs 👇️

Un ETF, c’est quoi ?

Un ETF, ou Fonds négocié en bourse, est un fonds d'investissement qui suit un indice, une matière première, des obligations ou un ensemble d'actifs. Conçu pour être acheté et vendu comme une action individuelle, il est négocié en bourse, d'où son nom (Exchange Traded Fund) 😏

Avantages des ETF :

1. Diversification : En investissant dans un ETF, un investisseur peut posséder un éventail d'actifs, qu'il s'agisse d'actions, de matières premières ou d'autres types d'actifs, offrant ainsi une diversification instantanée. 🐔

2. Liquidité : Les ETF sont négociés en bourse, ce qui signifie qu'ils peuvent être achetés ou vendus à tout moment pendant les heures de négociation, tout comme les actions.

3. Transparence : Les composants d'un ETF sont généralement bien définis et connus du public. Cela signifie que les investisseurs peuvent savoir avec précision dans quoi leur argent est investi.

4. Coûts réduits : Les ETF ont tendance à avoir des frais de gestion plus bas que les fonds gérés activement, car ils se contentent de suivre un indice plutôt que de sélectionner activement des investissements (pas de “stock picking”)

5. Auto-nettoyage : Les ETF indiciels bénéficient du mécanisme d'auto-nettoyage des indices qu'ils répliquent. Si une entreprise au sein d'un indice, comme le CAC40, ne performe pas bien, elle peut être retirée de l'indice lors des révisions régulières. Elle est alors également retirée de l'ETF. Inversement, une entreprise performante qui intègre l'indice est ajoutée à l'ETF. Cela garantit que les investisseurs détiennent constamment un portefeuille ajusté et représentatif des meilleures entreprises du marché.

Quel support utiliser pour investir dans un ETF ?

Lorsqu'il s'agit d'investir dans des ETFs, plusieurs supports existent, chacun avec ses propres avantages et inconvénients, notamment concernant la fiscalité.

Voici les plus courants :

• Compte-titres ordinaire (CTO) : C'est un compte de placement classique qui permet d'acheter et de vendre des ETF comme n'importe quelle autre action. Il offre une grande flexibilité, mais les gains sont soumis à l'impôt sur les plus-values mobilières (“flat tax”).

• Plan d'Épargne en Actions (PEA) : En France, le PEA permet d'investir en bourse tout en bénéficiant d'avantages fiscaux. Depuis quelques années, certains ETF éligibles peuvent être logés dans un PEA, offrant ainsi une fiscalité allégée après 5 ans de détention.

• Assurance-vie : Certains contrats d'assurance-vie proposent des ETF dans leurs unités de compte. Ils permettent de combiner les avantages fiscaux de l'assurance-vie avec les avantages des ETF.

• Plan Épargne Retraite (PER) : Similaire à l'assurance-vie, le PER permet d'investir dans certains ETF tout en préparant sa retraite et en bénéficiant d'avantages fiscaux. Il y a même des PER investi 100% en ETF

Exemples d'ETF

Voici quelques exemples d'ETF populaires qui illustrent la diversité des options disponibles :

• SPDR S&P 500 ETF (SPY) : Il réplique la performance du célèbre indice américain du S&P 500, qui regroupe les 500 plus grandes entreprises américaines.

• iShares MSCI Emerging Markets ETF (EEM) : Il suit l'indice MSCI des marchés émergents, permettant d'investir dans des entreprises basées dans des pays comme la Chine, l'Inde, le Brésil, etc.

• Lyxor CAC 40 ETF (CAC) : Pour les investisseurs français qui souhaitent suivre la performance du CAC 40, cet ETF est une option populaire.

• iShares Core MSCI World ETF : Cet ETF permet d'investir dans des entreprises du monde entier, offrant une diversification géographique en un seul produit.

• Invesco QQQ ETF (QQQ) : Répliquant la performance du NASDAQ-100, cet ETF est axé sur les entreprises technologiques.

Si tu souhaites que j’explique comment sélectionner un ETF, n’hésite pas à me le dire par email! 📨

Conclusion : La puissance de la diversification via les ETF

Le lien entre la diversification et les ETF est évident. 😍

La diversification, comme nous l'avons vu, est une stratégie cruciale pour répartir et minimiser les risques.

Les ETF, quant à eux, sont des véhicules d'investissement qui offrent une diversification instantanée, souvent à faible coût. Qu'il s'agisse d'investir dans un pays spécifique, un secteur particulier ou même l'économie mondiale, il existe probablement un ETF pour cela.

En investissant dans des ETF, non seulement tu bénéficies des avantages de la diversification, mais tu profites également d'une gestion passive, reflétant la performance d'un indice.

C'est une manière simple et efficace d'intégrer la puissance de la diversification dans ton portefeuille.